DeFi 2.0 là gì? Tìm hiểu giải pháp DeFi thế hệ mới

Đã gần hai năm từ năm 2020, khi mùa hè defi bùng phát, có hàng loạt dự án defi rất thành công như uniswap, aave, yearn finance, dao maker… Và tvl của các quy mô đầu tư defi đã đạt ath với xấp xỉ 223 tỷ đô. Ngoài ra, các tài sản này chưa được ứng dụng 1 cách tốt nhất, chúng bị khóa và thiếu sự chuyển đổi.

Bởi vậy, việc phát triển 1 làn sóng defi mới có thể không bỏ phí dòng vốn này. Cùng lúc khắc phục những điểm còn không đủ tốt của defi vốn đang được xã hội rất đợi chờ và nó là defi 2.0.

Vậy defi 2.0 là gì? Nó sẽ xử lý vấn đề gì so với defi 1.0? Có phải đây thực sự là tương lai của tài chính phi tập trung không? Chúng ta cùng nhau tìm hiểu nhé.

Defi 2.0 là gì?

Defi (decentralized finance) là nền tài chính phi tập trung (hay tài chính mở) mà trong đó, những cơ quan, thị trường hay những công cụ tài chính được quản trị phi tài chính. Defi dùng được nhiều năng lượng của blockchain là phi tập trung và rõ ràng để tạo ra 1 nền tài chính mở, mà trong đó ai cũng có khả năng truy cập đồng thời áp dụng nó ở bất cứ nơi nào, bất cứ khi nào mà không chịu sự ảnh hưởng bởi cá nhân, tổ chức chú trọng quyền uy nào cả.

Defi 2.0 là gì?

Defi đã mang tính cách mạng trong lĩnh vực phân phối các dịch vụ tài chính phi tập trung cho bất cứ ai có ví tiền mã hóa, tuy nhiên nó vẫn có những nhược điểm. Trên cơ sở đó, defi 2.0 là phiên bản nâng cấp của defi, giúp cải thiện những vấn đề và khiếm khuyết được thấy trong xu hướng defi đầu tiên.

Những giới hạn của defi 1.0

Trước khi đi sâu hơn vào một vài ứng dụng defi 2.0, hãy cùng kiểm tra làm sáng tỏ những vấn đề mà nó đang nỗ lực xử lí là gì?

Khả năng mở rộng – scalability: khoản tiền phải trả cho cho 1 giao dịch đắt; tiến độ giao dịch chậm mang tới thời gian chờ lâu gây ảnh hưởng lớn đến trải nghiệm khách hàng.
Thanh khoản – liquidity: thanh khoản được cho là dòng máu của bất kì thị trường giao dịch nào, và với defi lượng thanh khoản nói chung còn thấp và chưa được tái sử dụng tốt.
Sự tập trung – centralization: hiện giờ, nhiều quy mô đầu tư quyền uy vẫn thuộc về một thành phần nhỏ thường là tập thể dev hay những cá mập lớn.
Tính bảo mật – security: trong năm ngoái, mọi người đã thấy hàng chục vụ hack từ các nền tảng lớn cho đến nhỏ. Cho nên, tính bảo mật của các quy mô đầu tư vẫn chưa được để tâm.
Oracle attack: defi cần dựa vào oracle để lấy các dữ liệu ngoài, nhưng thật ra nhiều quy mô đầu tư không thêm vào hoặc chọn các bên chưa tốt. Kết quả là quy mô đầu tư phải chịu nhiều tổn thất từ các vụ tấn công nổi bật là flash loan.
Hiệu quả dùng vốn – capital efficiency: ngày nay, có rất nhiều tài sản bị lock trong các giao thức và vẫn chưa được tranh thủ, chuyện này được gợi mở ra nhiều khả năng phát triển trong thời gian tới cho defi.

Xem thêm:

Defi 2.0 – hướng giải quyết cải thiện những giới hạn của defi

Trước các vấn đề dồn ứ đó, defi 2.0 chào đời trên đôi vai defi 1.0 để xử lý bài toán người trước mặt lưu lại.

Tăng hiệu quả dùng vốn

Mỗi một model có thể có một hình thức tăng hữu hiệu dùng vốn khác nhau, nhưng nhìn chung đều chú trọng vào 2 điểm sau.

Tối ưu tvl: chú trọng vào việc cách mà quy mô đầu tư tranh thủ số tvl, khiến số tài sản được đưa vào các protocol được sử dụng hết mức. Mỗi một model quy mô đầu tư có thể có một cách sửa chửa tvl sự khác nhau và đây chính là tiêu chuẩn mà ta cần chú ý.
Tạo dòng tiền tốt: lúc giảm được dòng vốn xấu (thanh khoản không tồn tại lâu dài) sẽ giúp quy mô đầu tư được tăng lên vững bền hơn, xã hội cũng sẽ ủng hộ quy mô đầu tư phần nhiều hơn.

Đẩy mạnh phi tập trung thông qua dao

Khách hàng đến với một vài ứng dụng defi, ngoài tiền lời còn có sự không phụ thuộc và không phải lệ thuộc vào các bên thứ ba, không bị nắm giữ. Ngoài ra, có hàng loạt dự án tại thời điểm này vẫn bị quản lý bởi một tập hợp nhỏ.

Để xử lý vấn đề này, những cơ quan tự trị phi tập trung (dao) nảy sinh ngày càng nhiều, nơi bất cứ ai cũng được cấp quyền biểu quyết cho sự tăng trưởng chung và đề nghị những ý nghĩ sáng tạo.

Defi 2.0 hướng tới 1 dao hoàn tất hơn, chú trọng vào nền tảng giải pháp quản lý và tái sử dụng nguồn năng lượng dồi dào phi tập trung của xã hội.

Defi 2.0 – hướng giải quyết cải thiện những giới hạn của defi

Tính thanh khoản

Thanh khoản được trải rộng trên các blockchain và căn cứ khác nhau mang tới bị phân tách. Thanh khoản luôn bị khóa lại và chẳng thể được sử dụng ở nơi khác, tạo ra sự kém hiệu quả về vốn.

Thanh khoản không tồn tại lâu dài, các quy mô đầu tư đổi token gốc của bản thân để lấy nguồn thanh khoản từ khách hàng với apy cao ngất ngưỡng. Dẫu vậy, lòng tham thôi thúc khách hàng đến với một quy mô đầu tư, staking và bóc lột reward, về sau qua quy mô đầu tư khác.

Quy mô đầu tư olympusdao đã xử lý vấn đề trên bằng phương pháp mua lại lp của khách hàng và có chúng, tránh việc bị khách hàng rút thanh khoản.

Cách đầu tư vào defi 2.0

Có rất nhiều cách để đầu tư, mình sẽ kể ra một số cách phổ biến nhất để mọi người có thể tìm hiểu gồm: mua token, sử dụng các giao thức defi,…

Mua token

Đây dứt khoát là một cách tối ưu nhất và đơn giản nhất cho hành động đầu tư của bạn. Chúng ta lựa chọn quy mô đầu tư và mua token rồi hold. Giá của token tăng thì khoản đầu tư của bạn cũng nâng lên.

Một số quy mô đầu tư tiêu biểu hiện này như: olympus dao, abracadabra money, alchemix, curve, convex,…

Sử dụng các giao thức defi

Sử dụng các cơ sở defi hay nói cách khác là một vài ứng dụng tài chính phi tập trung (dapp). Không chỉ nằm ở việc hold mà bạn vẫn không bỏ phí khoản vốn của bản thân để tạo tiền lãi là vì sử dụng các giao thức defi với các chức năng khác nhau như: yield farming, lending, liquidity mining, staking,…

Thông tin trên đã sẻ chia về defi 2.0 là gì và một số giao thức mới xử lý các giới hạn của defi 1.0. Hy vọng bài viết mang đến cho bạn các dữ liệu có ích và hãy nhớ theo dõi các bài viết tiếp theo của học viện đầu tư nhé.

Xem thêm: